Модератор: Я хотів би запросити до розмови Вадима Березовика. Як ви відчуваєте, що зараз відбувається з депозитним ринком і що ще впливає на населення, яке несе гроші в банк?

Вадим Березовик: Я хотел бы отметить ряд факторов, влияющих на тот тренд, который сейчас наметился, а именно на снижение уровня депозитных ставок. Прежде всего – это отсутствие реального желания банков кредитовать экономику. Банки оказываются не очень защищенными, когда размещают свои кредиты. Проблема не только в том, что собственники крупного бизнеса не захотели поддержать свои компании и не докапитализировали после ряда потрясений, которые были в прошлом. Проблема в том, что сегодня не каждый заемщик готов погашать кредит или не имеет такого желания. Естественно, банк понимает, что вкладывая деньги в кредитование более-менее крупного предприятия, у него могут возникнуть большие сомнения в том, что эти деньги вернутся. Тогда банк не будет иметь желания кредитовать экономику. В силу этого у банков накапливаются большие объемы свободных средств. И они понимают, что привлекают ресурсы физлиц по ставке, которую даже не могут компенсировать, разместив эти деньги в кредитование более-менее крупного бизнеса. Соответственно, возникает вопрос, а стоит ли привлекать по такой высокой ставке? Это один аспект – отсутствие реальной возможности размещения этих денег в реальные кредиты для экономики.

Второй аспект. Мы видим, что Национальный банк уже на протяжении примерно больше года наметил тенденцию по снижению доходности в такие безрисковые инструменты, как депозитные сертификаты. Это тоже по-прежнему давит на уровень доходности, которую сегодня могут заработать себе банки. Не секрет, что кредитование по-прежнему является основным способом получения доходов для банков. Да, рассчетно-кассовое обслуживание и другие комиссионные операции увеличиваются в удельном весе банковских учреждений, но основной доход формируется от кредитного портфеля.

Кроме того, наметилась тенденция возврата вкладчиков в банки. Этому способствует ряд причин: и относительная стабильность на валютном рынке (то, о чем говорили коллеги), и серьезное снижение уровня инфляции по сравнению с прошлым годом. Вкладчик понимает, что при размещении денег на три, шесть и более месяцев номинальная стоимость их останется такой же и реальная покупательная способность их не снизится. Это, конечно, снова привлекает вкладчиков в банки.

Относительная стабильность на востоке страны также возвращает веру вкладчиков в то, что, разместив деньги на какой-то более-менее долгий срок, они смогут забрать их в дальнейшем.

Растет экстраликвидность банков. На сегодняшний день она серьезно давит на финансовые показатели банков, поскольку расходы есть, проценты по вкладам нужно платить, а надлежащей доходности, которая покрыла бы уровень депозитной ставки и различные накладные расходы банков, нет. Поэтому банки постепенно снижают процентные ставки.

Также мы видим дополнительные позитивные факторы: предоставление транша МВФ, позитивные сигналы от инвесторов и т. д. Вкладчики перестают бояться за свои деньги и размещать их в банки.

Безусловно, возврат депозитов стимулировала бы убежденность в том, что банковская система наконец-то стабилизировалась и дальнейшего падения банков не будет.

Это та работа, которую банкиры и журналисты должны совместно проводить – показывать, что есть определенная позитивная динамика. Ее нужно поддерживать, и тогда возникнет приемлемый уровень процентных ставок, который будет уже интересен не только для населения, но и для компаний, которые могли бы возобновить производство или расширить свои производственные мощности.

Да, мы не говорим пока о долгосрочных проектах, но возврат к обычному финансированию торгового капитала тоже нужен экономике, чтобы подтолкнуть промышленное производство к росту.

Что ожидается осенью? Я думаю, что продолжится дальнейшее снижение процентных ставок. Наметилась интересная тенденция: гривна снижается, и это важно, но больше интереса вызывает уровень процентных ставок на валюту. Она банкам сегодня не нужна, и процентные ставки 1-4% годовых являются сейчас обыденными. Да, мы пока еще не дошли до отрицательной процентной ставки по валютным депозитам, но рано или поздно дойдем до какой-то символической цифры. По гривне же, с учетом того, что банки по-прежнему имеют возможность кредитовать, тоже следует ожидать снижения процентных ставок. И тут речь идет не только о потребительском кредитовании, но и кредитовании бизнеса. Но я не думаю, что это будет происходить слишком быстрыми темпами. Мы помним, что к осени растет деловая активность, конец года всегда сопровождается определенными акциями банков, потому что все хотят спокойно уйти на зимние каникулы. Я говорю о различных призах, которые могут влиять на эффективную процентную ставку для вкладчика. Тем не менее номинальное снижение к концу года мы увидим с небольшим ростом в декабре, когда банки будут запасаться пассивами, чтобы нормально пройти январь-февраль.

************************************************************

Вадим Березовик: Я согласен с тем, что нельзя связывать повышенную процентную ставку с проблемами с ликвидностью. Есть банки, которые занимаются потребительским кредитованием, где уровень доходов по данным кредитам выше. И, естественно, при такой бизнес-модели банк может привлекать депозиты по ставкам выше, чем банк, занимающийся кредитованием МСБ. Нужно глобально смотреть на баланс банка, на его финансовое состояние, на сформированность резервов, на своевременность выполнения обязательств. А затем нужно смотреть на бизнес-модель.

К сожалению, для физлиц не существует единственного источника информации о том, какой банк самый лучший и надежный, куда не только пригласят на высокую процентную ставку, но и дадут возможность через какой-либо период времени забрать свой депозит.

Поэтому, я считаю, нужно больше говорить о финансовой грамотности. И банкиры, и журналисты должны рассказывать, почему повышенная ставка у одного банка возможна, понятна и аргументированна по сравнению с другим банком.

************************************************************

Вадим Березовик: Должен отметить, и мы сегодня это обсуждали, что 30-40% вкладчиков открывают депозиты на долгие сроки – на год и 9 месяцев без возможности досрочного расторжения. Люди все-таки верят в банковскую систему. Повысилась и культура вкладчиков, люди стараются выполнять свои обязательства, и просто так разрывать вклад не спешат. Поэтому тренд, когда банки борятся за клиента не только ценой, но и сервисом и возможностью более активного продвижения различного рода дистанционных каналов доступа к банку, продолжится. И кокуренция будет именно в этом вопросе – не столько в уровне процентной ставки, сколько в таких удобствах, как возможность доступа 24/7 в любом месте и возможность использовать кредитные лимиты в случае необходимости.

Подписывайтесь на финансовые новости FinClub в соцсетях Twitter и Facebook.