Глобальная ревизия

Нацбанк остался доволен результатами первой ежегодной оценки устойчивости банков. «Банковский сектор является достаточно капитализированным и финансово устойчивым, а банки в целом корректно отражают качество собственных активов», – заявила первый замглавы НБУ Катерина Рожкова.

Оценка устойчивости банков состояла из стресс-тестирования 24 крупнейших банков и оценки качества активов и приемлемости обеспечения у остальных 56 банков. Не оценивались активы БМ Банка, который сдает лицензию, Укрсоцбанка, который присоединяется к Альфа-Банку, и банка «Расчетный центр», который занимается денежными расчетами на фондовом рынке. «Он никогда не занимался классической банковской деятельностью», – подчеркнула Катерина Рожкова.

Во время стресс-тестирования крупнейших банков оценивалось состояние активов банков по двум сценариям: базовому и негативному. Базовый сценарий предусматривает рост реального ВВП в 2018 году на 3,4% (в 2020-м – на 2,9%), номинального ВВП – на 15,7% (9%) и инфляцию в 8,9% (5%). Эти макроиндикаторы близки к текущим их значениям, поэтому итоги стресс-тестирования являются обязательными к выполнению – банки с дефицитом капитала должны нарастить его.

Негативный сценарий моделирует последствия для банков от внезапной рецессии и обвала курса. Этот сценарий предусматривает снижение реального ВВП на 3,3% в 2018 году и рост всего на 1% в 2020-м, а также девальвацию гривны в текущем году на 23,1%. Экономисты называют этот вариант стресс-теста чересчур пессимистичным. «Это скорее утрированный вариант. В 2018 году негативный сценарий возможен только в части обменного курса. Например, в случае негативных сигналов от МВФ и международных рейтинговых агентств, да и то вряд ли в таком размере», – поясняет FinClub руководитель департамента аналитики ИК Concorde Capital Александр Паращий.

Оценка качества активов показала, что пять из 56 небольших банков нуждались в капитале на 1 января 2018-го. «Однако три из них к моменту завершения диагностики были уже достаточно капитализированы. Еще два банка подали программы капитализации, которые должны быть выполнены до конца года», – сказала Катерина Рожкова. Суммарно по результатам оценки качества активов и стресс-тестирования по базовому сценарию выявлена потребность восьми банков в капитале на 6,1 млрд грн, которые надо внести в капитал до конца 2018 года.

Негативный сценарий может привести к худшему результату. «По неблагоприятному сценарию еще пять банков требуют капитализации, а общая потребность в капитале 13 банков составляет 42,1 млрд грн. Для покрытия потребности в капитале по неблагоприятному сценарию банки должны разработать и выполнить планы реструктуризации до конца 2019 года», – пояснила Катерина Рожкова. Отчеты по оценке каждого банка будут опубликованы до конца года.

В Нацбанке уточнили, что поскольку у банков с западным капиталом хорошее качество активов, они не нуждаются в докапитализации ни по одному из сценариев. Два банка с российским государственным капиталом нуждались в докапитализации даже по базовому сценарию. «Но они уже завершили этот процесс», – уточнила Катерина Рожкова. На 1 сентября у двух российских банков в структуре капитала числились незарегистрированные взносы в уставный капитал: у Сбербанка (8,3 млрд грн) и ВТБ Банка (2,28 млрд грн). При этом всем трем банкам, включая Проминвестбанк, нужна реструктуризация по негативному сценарию.

Всем четырем госбанкам – ПриватБанку, Ощадбанку, Укрэксимбанку, Укргазбанку – не требуется докапитализация при базовом сценарии. Но негативный сценарий может ударить по капиталу половины из них. «Два государственных банка требуют планы реструктуризации, которые бы улучшили структуру балансов и структуру доходов этих банков, и сумма, которую мы видим при негативном сценарии на два банка, – это 17 млрд грн», – подчеркнула она.

Работа над ошибками

Банки, которым требуется докапитализация по базовому сценарию, должны внести деньги в капитал до конца года. Поскольку из восьми банков два крупных банка с российским госкапиталом и три небольших учреждения уже завершили докапитализацию, недокапитализированными остаются один крупный и два небольших банка.

На 1 сентября один крупный банк (Банк Кредит Днепр), проходивший стресс-тестирование, и один небольшой банк (Мисто-Банк), проходивший оценку активов, показали падение адекватности регулятивного капитала ниже минимального уровня в 10%. «Банк оперативно разработал и подал в НБУ «План мероприятий по устранению нарушений экономических нормативов», предусматривающий четкие сроки устранения несоответствий и график капитализации до конца года. В настоящее время проводятся рабочие консультации по его доработке и согласованию регулятором. Банк Кредит Днепр работает в рамках индивидуального Плана мероприятий по устранению нарушений экономических нормативов до 1 января 2019 года, согласованного с НБУ в апреле 2016 года», – сообщили FinClub в пресс-службе Банка Кредит Днепр.

Что касается негативного сценария, по которому потребность в докапитализации 13 банков в 2018-2020 годах составляет 42,1 млрд грн, включая 17 млрд грн для двух госбанков, то он не выдвигает требование срочного внесения в капитал «живых» денег. «Этим банкам нужно подать планы реструктуризации активов и выполнить их до конца 2019 года», – сказала Катерина Рожкова.

Но даже если эти планы не будут выполнены до конца 2019-го, никаких санкций к банкам применяться не будет. «В следующем году мы будем проводить новый стресс-тест по данным отчетности на 1 января 2019-го, поэтому ситуация может измениться», – пояснила Катерина Рожкова. Банки могут нарастить качественный кредитный портфель, который улучшит общее состояние портфеля, они изменят структуру доходов, увеличат прибыль и т. д. Все это в целом может привести к снижению потребности в капитале в случае начала кризиса. Фактически негативный стресс-тест – это лишь способ выявить слабые места в бизнес-модели банка и исправить их, а не жесткое требование к акционерам принудительно инвестировать в банк.

При этом реструктуризация касается не конкретных кредитов, а всех активов банка. А ключевых проблем у банков несколько. Первая – это высокий уровень долларизации активов, процесс реструктуризации которых продвигается очень медленно.

Вторая проблема – это концентрация на отдельных заемщиках или отраслях. «В некоторых банках мы видели, что на 20% заемщиков приходится 80% кредитного портфеля», – подчеркнула Катерина Рожкова. С опасением НБУ смотрит и на концентрацию кредитного портфеля в нескольких отраслях экономики. В следующем году Нацбанк запустит отраслевой анализ кредитных портфелей банков, а также уделит пристальное внимание банкам, развивающим розничное кредитование.

Третья – большой объем взысканного у проблемных заемщиков имущества. В некоторых банках их доля достигает 50% от активов банка. Лидером взыскания активов стал ВТБ Банк.

Четвертая проблема – длинные активы при коротких пассивах. Для решения этой проблемы с 1 декабря становится обязательным новый норматив LCR, а с 2020 года – NSFR.

Пути решения

Способы реструктуризации кредитного портфеля известны всем банкам. «Банки могут договариваться о реструктуризации или продаже неработающих кредитов, взыскивать залоги, увеличивать количество твердых залогов по всем кредитам, искать более надежных заемщиков, чтобы перекрыть возможные убытки от имеющейся базы активов новыми заработками», – перечисляет Александр Паращий.

Финансовый аналитик ИК ICU Михаил Демкив поясняет, что «если в результате договоренностей с заемщиком рисковость кредита снижается, то пропорционально снижается необходимость в капитале». «В таком случае параметры кредита должны меняться в пользу банка – должен увеличиваться объем залогов, поручительств, валюта кредита меняется на гривну, если заемщик, например, не имеет валютной выручки», – говорит он.

По его мнению, взыскание и реализация залогов в тех случаях, где по-другому банку невозможно получить назад свои деньги, также снижает потребность в докапитализации, так как уменьшается объем активов. Правда, как отметили в НБУ, такой механизм работает только в случае, если банку удается реализовать залоговое имущество. Иначе оно ложится «мертвым грузом» в портфель банка как непрофильный актив. «Содержание такого актива может обходиться в 15% годовых. Зачем банку такой актив?» – задается вопросом Катерина Рожкова.

Из опрошенных банков своим «рецептом» работы с портфелем активов поделился ПУМБ. «По результатам проведенного стресс-тестирования НБУ, ПУМБ не требуется дополнительная капитализация по базовому сценарию, и существующего капитала достаточно для соблюдения требуемого уровня капитала на протяжении следующих трех лет. При этом ПУМБ провел всю необходимую реструктуризацию активов в течение января-августа 2018 года, чтобы выполнить требования в случае негативного сценария развития экономики Украины. Эти мероприятия включают в основном сбор и реструктуризацию проблемных кредитов, погашение дорогих долгосрочных обязательств в валюте и наращивание высокодоходных активов», – пояснил председатель правления ПУМБ Сергей Черненко.

В Банке Кредит Днепр рассказали, что банк «получил рекомендации регулятора по изменению условий реструктуризации задолженностей группы давних проблемных заемщиков с целью повышения эффективности процессов погашения и реструктуризации проблемных долгов». «Банк выполнил рекомендации НБУ и приостановил работу с заемщиками в рамках существующей модели реструктуризации, сформировав дополнительный резерв под рассматриваемые кредиты до момента согласования новых условий урегулирования задолженности», – пояснили в банке.