№ 1. Российские банки получили шанс на продажу

В девять раз – с 71 млрд грн до 8 млрд грн – уменьшились требования к благосостоянию потенциального покупателя двух крупнейших «дочек» российских банков – Проминвестбанка и Сбербанка. Неоднократные попытки приобрести эти банки оканчивались провалом в 2017-2018 годах, в том числе по причине недостаточности подтвержденных собственных средств у потенциальных покупателей.

Прежние правила требовали наличия благосостояния покупателя банка не меньше величины регулятивного или уставного капитала покупаемого банка, в зависимости от того, какая из величин больше [1]. В новых правилах больше нет размера уставного капитала банка [2].

Регулятивные капиталы успешных банков, как правило, превышают их уставные капиталы, так как уставный капитал является частью регулятивного. Регулятивный капитал убыточного банка может опуститься ниже величины его уставного капитала, ведь он уменьшается на сумму понесенных банком убытков. Именно поэтому у 27 банков регулятивный капитал на 330 млрд грн меньше уставного.

Эти банки теперь стали значительно более легкими мишенями для покупки. Личное благосостояние лица или группы лиц, которые пожелали бы купить эти банки до изменения правил, должно было составлять не менее 432 млрд грн. После 28 декабря для покупки этих банков им достаточно иметь 77 млрд грн.

Что же делать, если регулятивный капитал окажется отрицательным? Новыми правилами определен минимальный порог, которому должно соответствовать благосостояние покупателя любого банка, – 200 млн грн. С 11 июля 2020 года эта планка будет повышена до 300 млн грн и должна быть постепенно доведена до 500 млн грн к июлю 2024 года.

№ 2. Компания, просуществовавшая всего квартал, сможет купить банк

По старым требованиям компания-нерезидент, желающая приобрести банк, должна была существовать минимум три года, украинская – год. Теперь компания-покупатель может существовать лишь один отчетный период [3]: в Украине – квартал, в некоторых странах – год.

Действовавшие ранее правила дисквалифицировали большую часть реально работающих компаний от возможности купить банк или инвестировать в него. Этому мешала формула подсчета собственных средств, которая вычитала стоимость необоротных активов [4].

Поэтому ранее любая компания, направившая полученные от учредителей средства на приобретение, например, недвижимости или в инвестиции в любые другие компании, переставала соответствовать требованиям. Теперь же вычитается лишь просроченная более чем на 90 дней дебиторская задолженность, а также инвестиции в другие банки [5].

№ 3. Источники происхождения средств станут проверять «под микроскопом»

В результате реформы банковских лицензионных правил 2015 года покупатель банка должен был доказать, что он, во-первых, располагает активами в сумме не меньше величины регулятивного (уставного) капитала банка, и, во-вторых, имеет законный источник возникновения этих средств и иного имущества. С момента введения этих правил они постепенно ужесточались, и реформа 2018 года сделала эти правила еще жестче.

Основным новшеством стало введение «причинно-следственного принципа». Теперь лицо, неспособное подтвердить законность источника происхождения средств для покупки того или иного заявленного имущества в том году, в котором оно было приобретено, не может ссылаться на стоимость этого имущества для определения своего благосостояния.

Например, если в 2005 году покупатель банка внес в капитал своей компании 10 млн грн, то чтобы иметь возможность ссылаться на рыночную стоимость компании (которая к моменту обращения в Нацбанк может в разы превышать первоначальную инвестицию), он должен подтвердить, что имел доход минимум 10 млн грн до 2005 года.

Ранее стоимость компании принималась для расчета благосостояния, если лицо могло показать задекларированный доход в сумме 10 млн грн и в любом другом налоговом периоде, следовавшем за датой приобретения актива. Например, можно было сослаться на дивиденды, выплаченные заявителю той же компанией накануне обращения заявителя в Нацбанк.

По новым же правилам, если заявитель ссылается на заем как источник происхождения средств для своей инвестиции в 2005 году, то он должен будет предоставить Нацбанку налоговые декларации займодателей за 2004 год или за прежние годы, подтверждающие законность происхождения средств, за счет которых был предоставлен заем. НБУ наделил себя правом «требовать, с целью подтверждения физическим лицом источников происхождения собственных средств, подачи дополнительных документов и информации, включая документы относительно оснований получения денежных средств или иного имущества третьими лицами» [6]. Ссылаться на доходы будущих периодов больше нельзя.

Впрочем, это довольно обременительное новое требование не распространяется на имущество, приобретенное более чем за 15 лет до даты обращения заявителя в Национальный банк [7].

№ 4. Цена акций банка будет вычитаться

Покупная цена доли в банке, даже если она должна быть уплачена в рассрочку или спустя несколько лет после получения разрешения, подлежит вычитанию из суммы благосостояния заявителя, рассчитанной на дату обращения в НБУ [8].

До сих пор покупная цена банка не являлась предметом особого внимания регулятора. Во-первых, к моменту обращения заявителя за разрешением на сделку стороны договора купли-продажи банка могли еще не договориться об окончательной цене. Во-вторых, внимание к этому процессу со стороны регулятора могло вызвать у сторон желание занизить цену в договоре. Новые же правила требуют, чтобы сумма денег, необходимая для оплаты покупной цены, даже если она определена лишь в проекте договора купли-продажи, была зачислена на счет покупателя еще до обращения заявителя в НБУ, даже если оплата в рассрочку [9].

Покупатель должен быть готов раскрыть «трассу платежа», то есть предоставить информацию и документы относительно движения по счетам денежных средств, имеющихся на его счету, в том числе по счетам «предыдущих собственников денежных средств в….объеме, достаточном для подтверждения того, что денежные средства получены в результате сделок, не имеющих признаков фиктивности, но имеющих экономическую целесообразность», а также не получены этими лицами на условиях их возврата (то есть не являются финансовой помощью).

Глубина раскрытия информации и количество звеньев в трассе платежа не уточняется. Заявитель может определить их самостоятельно. Но НБУ может потребовать включить в объем раскрываемой информации любое дополнительное количество звеньев [10].

Выдвигаются особые требования к величине доходов заявителя-физлица, подтверждающих происхождение денег, отраженных на его счетах. Эти доходы, уменьшенные на сумму расходов, должны быть не меньше, чем общая сумма благосостояния (или собственных средств) такого физлица [11]. Для соответствия такому требованию физическое лицо должно будет распродать до обращения в Нацбанк все свои активы. Едва ли в Нацбанке действительно желают, чтобы потенциальные покупатели распродавали свои активы перед покупкой банка; вероятно, вскоре последуют официальные разъяснения, уточняющие это требование.

№ 5. Узаконено право делать исключения для избранных

Теперь Национальный банк сможет признать финансовое (имущественное) состояние лица удовлетворительным, даже если оно таковым не является. НБУ может применить исключение при условии, что лицо обязалось устранить несоответствие в согласованный срок. Но даже если несоответствие невозможно устранить, НБУ все равно сможет применить исключение, если он считает, что такое несоответствие «не несет угрозы для банка, его вкладчиков и других кредиторов и не имеет существенного влияния на общий вывод относительно удовлетворительного финансового/имущественного состояния лица» [12].

Таким образом, Национальный банк оставил себе возможность ослабить тиски ужесточенных правил в тех случаях, когда их буквальное применение приведет к дисквалификации инвесторов, которые руководством Нацбанка могут рассматриваться как желательные.

***

[1] Абзац 3 п. 25 и абзац 4 п. 30 Положения № 306.

[2] п. 113 Положения № 149.

[3] п. 134 Положения № 149.

[4] дополнение № 5 к Положению № 306.

[5] п. 142.2 и 142.4. Положения № 149.

[6] п. 171 Положения № 149. Это право будет использоваться регулятором на основании его профессионального суждения и может быть не задействовано в случае, если с учетом других обстоятельств, не вызывает сомнения законность происхождения соответствующих средств.

[7] п. 172 Положения № 149.

[8] п. 162 Положения № 149.

[9] п. 119.3 и 123.3 Положения № 149.

[10] п. 159 Положения № 149.

[11] п. 165.2 Положения № 149.

[12] п. 96 Положения № 149.